yutoriのIPO情報

評価C

2023/12/27(水)に上場する、yutoriのIPO情報です。

評価C

Z世代を対象としたストリートファッションブランド。親会社はZOZO。


IPO「yutori」の上場日

上場日 2023/12/27(水) 証券コード 5892
市場 東証グロース 業種 小売業
公式サイト

yutori

yutoriのブックビルディング期間

ブックビルディング期間になると、幹事証券からIPOに申し込めます。

市場注目度 C(やや低い)
不参加 or IPOチャレンジポイント狙い
ブックビルディング期間

2023/12/12 (火) ~ 12/18 (月)

仮条件 2,420円~2,520円
(抽選資金:24.2万円 ~ 25.2万円)
当選口数 5,700口
公募株数 85,000株 売出株数 485,000株

抽選資金が不足している方は、IPOの抽選資金が不要の証券会社があります。

また、IPOの申込や当選確認は姉妹サイト「庶民のIPO」の便利なシステムをご利用ください。

yutoriの公開価格と初値

公開価格 2,520円 初値 2,829円
騰落率 12.26%  倍率  1.12倍
初値売りでの損益 30,900円(2,829円 - 2,520円)× 100株

NISA口座利用による非課税額は6,277円になります。

yutoriの初値予想と予想利益

★仮条件 決定後の予想
仮条件 2,420円 ~ 2,520円
※抽選資金:24.2万円 ~ 25.2万円
初値予想 2,310円 ~ 2,630円
予想損益 -2.1万円~1.1万円

★仮条件 決定前の予想
想定価格 2,510円あたり
※抽選資金:25.1万円あたり
初値予想 2,310円 ~ 2,630円

IPO「yutori」の主な幹事証券

yutoriの主な幹事証券です。

◆ 主幹事証券
割当数(当選数)が多いので参加必須!

◆ 幹事証券(委託含む)
ブックビルディング(抽選)に参加可能!


yutoriの決算情報

単独 財務情報 (単位/千円)

決算期 2023年3月 2022年3月 2021年3月
売上高 2,470,266 1,631,907 568,333
経常利益 -54,399 224,787 2,126
当期利益 -68,449 149,640 32,026
純資産 230,524 298,974 145,241
配当金
EPS -46.23 101.06 2,289.25
BPS 4,541.53 4,541.53 4,541.53
※配当金、EPS、BPSは(単位/円)

IPO参加のポイント

yutoriは、衣料品及び雑貨等の企画並びにそれらの小売・卸売事業を行っている企業です。

現時点の親会社はZOZO。保有株の売り出しにより上場後に子会社から関連会社に。

Z世代を対象としたストリートファッションブランドを発端として、その後はストリートブランドに限らないファッションカテゴリにおいて、アパレル商材の企画及び販売により規模を拡大。ブランドは4分類。

ブランド

例年、その年 最後のIPOは盛り上がり、初値の結果も良いです。
19年連続、公募割れはありませんが IPOとしては人気の低いアパレル系。加えてIPO市況も悪いので、年内ラストのIPOとしては心配です。

参考までに

評価は下記を考慮して、公募割れのリスクがややある「C」に設定しました。

公募割れのリスクあり
  • 例年、最初と最後のIPOは盛り上がる
  • 売上高は右肩上がり。経常利益または損失あり決算情報
  • IPOで人気のないアパレル事業
  • オファリングレシオが41.8%と高い
  • 売出比率が85.1%と高い
  • 仮条件の上限価格と前期実績によるEPSは-46.23円。二期前の実績によるPERは24.9倍。PBRは16.89倍
  • 上位株主は役員関連。売り圧力が低い
  • 設立まもない若いスタートアップ企業(2018年4月)

仮条件は2,420円~2,520円。初値予想は2,310円 ~ 2,630円としました。
予想利益は-2.1万円~1.1万円で、市況によっては公募割れのリスクがあるIPOになります。

カブスルは最後のIPOなので、初値にはあまり期待していないもののアノマリーを信じて参加する予定です。

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